概念追蹤新型基礎(chǔ)設(shè)施納入第三批專項(xiàng)債申報(bào)范圍新能源建筑迎利好催化BIPV主線被機(jī)構(gòu)看好(附概念股)
智通財(cái)經(jīng)APP獲悉，近期監(jiān)管部門通知地方，要求地方申報(bào)2022年第三批地方政府專項(xiàng)債券項(xiàng)目。此批申報(bào)項(xiàng)目可在交通基礎(chǔ)設(shè)施、能源、保障性安居工程等既有九大領(lǐng)域的基礎(chǔ)上，將新型基礎(chǔ)設(shè)施、新能源項(xiàng)目納入申報(bào)范圍。新型基礎(chǔ)設(shè)施被納入申報(bào)范圍，新能源建筑有望迎來利好催化劑，新能源建筑方向的BIPV主線受到機(jī)構(gòu)看好。相關(guān)標(biāo)的：宏潤建設(shè)(002062.SZ)、龍?jiān)ㄔO(shè)(600491.SH)、東南網(wǎng)架(002135.SZ)、精工鋼構(gòu)(600496.SH)。
據(jù)統(tǒng)計(jì)，截至6月25日，專項(xiàng)債累計(jì)發(fā)行高達(dá)29967.29億元。其中，6月新增專項(xiàng)債13613億元，創(chuàng)歷史單月發(fā)行新高。
招商證券研報(bào)指出，進(jìn)入6月份以來，專項(xiàng)債發(fā)行持續(xù)加速，按照今年發(fā)行計(jì)劃，今年6月要將本年度專項(xiàng)債基本發(fā)行完畢，發(fā)行進(jìn)度相較去年大幅前置。專項(xiàng)債發(fā)行強(qiáng)度大預(yù)計(jì)將使得今年三季度基建增速持續(xù)保持較快增速。
值得一提的是，今年以來，專項(xiàng)債發(fā)行提速，基建投資也保持了較快增長(zhǎng)，1-5月份全口徑基建投資增速達(dá)到了8.2%，大幅高于去年全年增速。
清華大學(xué)互聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)業(yè)研究院院長(zhǎng)朱巖表示，當(dāng)前我國新基建面臨著前所未有的發(fā)展機(jī)遇。從外部環(huán)境來看，疫情推動(dòng)全球產(chǎn)業(yè)鏈供應(yīng)鏈產(chǎn)生巨變，布局未來基礎(chǔ)設(shè)施正當(dāng)其時(shí)；從內(nèi)部環(huán)境來看，中國經(jīng)濟(jì)體量超過110萬億元人民幣，擁有全球最大的消費(fèi)市場(chǎng)和中等收入群體，數(shù)字化發(fā)展、低碳化發(fā)展已頗具規(guī)模，開展新基建已經(jīng)具備良好條件；從技術(shù)成熟度來看，由于數(shù)字技術(shù)與實(shí)體經(jīng)濟(jì)的深度融合，中國具有和豐富應(yīng)用場(chǎng)景等優(yōu)勢(shì)，有利于在現(xiàn)有技術(shù)條件下完成新基建任務(wù)。據(jù)有關(guān)研究機(jī)構(gòu)估算，未來新基建投資將持續(xù)擴(kuò)大，投資增速達(dá)到兩位數(shù)，在基建投資中的占比將逐步提高到15%至20%左右，到2025年帶動(dòng)累計(jì)投資規(guī)模有望達(dá)到20萬億元。
作為碳排放的重要載體，建筑也是雙碳工作的重點(diǎn)。光伏+建筑，BAPV、BIPV，作為建筑節(jié)能增效、降低碳排放的基礎(chǔ)工具，越來越受到重視。《十四五建筑節(jié)能與綠色建筑發(fā)展規(guī)劃》、整縣光伏等國家政策相繼落地，BIPV相關(guān)標(biāo)準(zhǔn)不斷成熟，以及產(chǎn)業(yè)企業(yè)的積極創(chuàng)新與探索，國內(nèi)建筑光伏市場(chǎng)正在快速興起。
從市場(chǎng)空間來看，屋頂分布式光伏增量潛力大。據(jù)機(jī)構(gòu)測(cè)算，預(yù)計(jì)到2025年國內(nèi)光伏屋頂累計(jì)安裝面積將達(dá)到13.56億平方米，裝機(jī)量將達(dá)到237.42GW。2021~2025年新增裝機(jī)151.57GW，CAGR將達(dá)到20.65%，新增市場(chǎng)空間將在6200億元以上。
興業(yè)證券稱，在加速新增專項(xiàng)債向?qū)嵨锕ぷ髁哭D(zhuǎn)化的過程中，基建訂單有望加速放量，新能源建筑方向的BIPV主線受到機(jī)構(gòu)看好。
招商證券表示，雙碳背景下，建筑光伏相應(yīng)政策及行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)逐步推出，預(yù)計(jì)光伏屋頂市場(chǎng)將從2022年開始顯著增長(zhǎng)；未來隨著薄膜電池技術(shù)的進(jìn)步，光伏立面市場(chǎng)潛力也有望激發(fā)。
浙商證券認(rèn)為，住建部要求十四五期間累計(jì)新增建筑光伏裝機(jī)50GW，大力發(fā)展鋼結(jié)構(gòu)建筑、提升新建建筑節(jié)能標(biāo)準(zhǔn)，重點(diǎn)關(guān)注BIPV、鋼結(jié)構(gòu)、建筑節(jié)能三大賽道。優(yōu)選新能源建筑央企，深度受益雙碳戰(zhàn)略，新基建工程訂單增速有望超預(yù)期，新能源投建營節(jié)奏有望超預(yù)期，十四五業(yè)績(jī)高成長(zhǎng)確定強(qiáng)。
相關(guān)標(biāo)的：
宏潤建設(shè)(002062.SZ)：堅(jiān)持城市基礎(chǔ)設(shè)施建筑施工領(lǐng)域主業(yè)，將繼續(xù)圍繞長(zhǎng)三角及珠三角領(lǐng)域開展業(yè)務(wù)。公司將積極拓展光伏新能源領(lǐng)域的布局，未來3~5年計(jì)劃投資分布式光伏電站不少于1GW。
龍?jiān)ㄔO(shè)(600491.SH)：主營業(yè)務(wù)主要包括建筑施工業(yè)務(wù)、基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)投資業(yè)務(wù)、運(yùn)營管理業(yè)務(wù)和鋼結(jié)構(gòu)裝配式業(yè)務(wù)。
東南網(wǎng)架(002135.SZ)：主營業(yè)務(wù)主要包括鋼結(jié)構(gòu)和化纖業(yè)務(wù)兩大業(yè)務(wù)板塊。鋼結(jié)構(gòu)板塊主要業(yè)務(wù)為鋼結(jié)構(gòu)建筑及圍護(hù)系統(tǒng)的設(shè)計(jì)、制造、安裝以及房屋建筑和市政基礎(chǔ)設(shè)施等項(xiàng)目的工程總承包，提供從設(shè)計(jì)、制作、施工、項(xiàng)目管理全過程的工程總承包服務(wù)。
精工鋼構(gòu)(600496.SH)：與天合光能下屬子公司簽署戰(zhàn)略合作協(xié)議，擬開展BIPV業(yè)務(wù)合作；合作期間計(jì)劃實(shí)現(xiàn)光伏系統(tǒng)500MW銷售規(guī)模，2022年度計(jì)劃實(shí)現(xiàn)100MW銷售規(guī)模。
